首先，在免費(fèi)發(fā)放配額的“祖父法”框架下，市場(chǎng)設(shè)立初期為鼓勵(lì)企業(yè)參與，采用的是“自下而上”確定配額數(shù)量的方法。然而，這種方法很容易產(chǎn)生配額發(fā)放過多，難以保證區(qū)域減排總量目標(biāo)的完成，所以ZF在后期往往需要采用“自上而下”的方法對(duì)配額總量額度進(jìn)行調(diào)整。由此，免費(fèi)發(fā)放配額的“祖父法”事實(shí)上存在著一定程度的不確定性，交易價(jià)格也容易產(chǎn)生較大的波動(dòng)，并不利于市場(chǎng)各參與者形成穩(wěn)定的預(yù)期。而在拍賣發(fā)放配額的方式下，ZF能夠更好地基于整體減排目標(biāo)的考慮，提供一套更為穩(wěn)定的排放配額發(fā)放的政策框架，有利于企業(yè)在穩(wěn)定預(yù)期的前提下，合理安排減排行動(dòng)，從而實(shí)現(xiàn)更低成本的減排。

    其次，免費(fèi)發(fā)放的“祖父法”存在著鼓勵(lì)企業(yè)高排放、打擊自主減排努力的負(fù)面效果，拍賣發(fā)放配額的方式則能較好地解決上述問題，在鼓勵(lì)和引導(dǎo)社會(huì)資本流向減排技術(shù)的研發(fā)和推廣方面更具有優(yōu)勢(shì)。歐盟的實(shí)踐表明，一些高排放企業(yè)通過所持有的免費(fèi)配額獲取了額外的利潤，不僅導(dǎo)致行業(yè)內(nèi)部和行業(yè)之間的競(jìng)爭扭曲，也不利于低排放技術(shù)的研發(fā)和推廣。在“拍賣法”下，配額發(fā)放的方法簡單、規(guī)則清晰、目標(biāo)明確，更為公平和有效率。